Как цифровой тенге изменит банковский рынок Казахстана - разбор

Цифровой тенге постепенно выходит из этапа пилотных запусков и становится реальным инструментом, который уже тестируется в платежных сервисах, e-commerce и программе «Астана Хаб». По оценке Национального банка, внедрение CBDC (Central Bank Digital Currency) рассчитано на несколько лет и будет происходить поэтапно. Но даже сейчас ясно: цифровая валюта меняет саму логику движения денег в экономике, сообщает Finratings.kz

Как работает цифровой тенге: ключевые свойства

Почему цифровой тенге усиливает контроль над серым бизнесом

Цифровая валюта Нацбанка не является анонимной и не может быть обращена в наличные без следа. Это создает новые условия для прозрачности.

Цифровой тенге наносит удар по теневой экономике, потому что:

• каждая транзакция фиксируется, и ее невозможно потерять или скрыть;
• исчезает возможность искусственно дробить платежи, чтобы избежать финансового мониторинга;
• обналичивание становится бессмысленным, так как цифровой тенге сохраняет «цифровой след» даже при выводе;
• теневые выплаты заработной платы и серые обороты ИП легче отслеживаются, поскольку валюта программируема;
• госорганы получают аналитическую модель, в которой риск-сценарии видны в режиме реального времени;
• сложнее маскировать коммерческие операции под бытовые переводы.

Все эти элементы подтверждены аналитическими материалами и документацией Нацбанка о CBDC.

Как изменится роль банков

Банковский сектор остается ключевым участником экосистемы цифрового тенге, но его функции трансформируются.

Основные изменения для банков:

• модели антифрода и финансового мониторинга переходят из режима “после факта” в режим “до совершения операции”;
• банки теряют часть доходов от платежной инфраструктуры – цифровой тенге может проходить без традиционных посредников;
• вырастет конкуренция за сервисы хранения, идентификации, цифровых кошельков;
• банки будут обязаны адаптировать внутренние системы под программируемые платежи, которые меняют интерфейс взаимодействия с клиентами;
• в кредитовании появятся продукты с привязкой к транзакционной истории цифровой валюты, что улучшит оценку рисков;
• комплаенс станет точнее: CBDC позволяет автоматически мониторить подозрительные сценарии.

Таким образом, цифровой тенге не заменяет банковскую систему, но меняет ее функции.:

• повышает прозрачность экономики,
• затрудняет работу серых схем,
• меняет модели рисков и доходности банков,
• усиливает доверие к финансовой системе,
• формирует фундамент для цифровизации госуслуг и субсидий.

Это фундаментальная реформа, которая постепенно переписывает правила финансового рынка Казахстана.